成飞集成将获注158亿元军工资产

　　从做“工装零部件”到造“歼击机”

总计超210余亿元的定增计划，刷新A股军工资产重组纪录

中航工业集团的防务装备核心业务及资产将实现整体上市

19日复牌的成飞集成无悬念涨停

因重组而停牌5个月后，四川成飞集成科技股份有限公司即将实现从汽车工装零部件、锂电新能源生产商到歼击机、导弹生产商的华丽蜕变。5月18日晚，成飞集成披露重组预案，公司将发行股票购买158.47亿元的歼击机和空面导弹等军工资产；同时定向增发股票融资不超过52.83亿元。总计超过210余亿元的定增计划，刷新A股军工资产重组的纪录。控股股东中航工业集团的防务装备核心业务及资产将借成飞集成实现整体上市。

重组方案显示，成飞集成将以16.60元/股的价格，向中航工业、华融公司及洪都集团三家资产注入方定向发行约9.55亿股股份，购买沈飞集团100%股权、成飞集团100%股权及洪都科技100%股权。

记者注意到，拟购买的三家公司实力强劲。拟购买的沈飞集团被誉为“中国歼击机的摇篮”，产品谱系涵盖我国已列装的主要重型、远程二代和三代歼击机，同时逐步向先进歼击机以及海基歼击机延伸，形成了较完整的歼击机产品系列。成飞集团也是我国歼击机主要研制基地之一，先后研制有歼5、歼7、枭龙、歼10系列等数十种型号歼击机。承接空面导弹研制业务的洪都科技，是我国重要的空面导弹研制基地。

本次重组还将实施配套融资，即成飞集成拟向中航工业、华融公司、中航飞机等10名特定对象发行股份募资不超过52.83亿元，用于拟收购的成飞集团等三家公司核心军品研发、试制、生产能力建设、维修服务保障等方向。

本次重组完成后，成飞集成的主营业务将发生巨变，资产规模和利润也将“麻雀变凤凰”。根据评估，本次注入的标的资产预估值为158.47亿元，而目前成飞集成的总市值不过57亿元；拟注入资产去年实现的净利润约为成飞集成的14倍。重组完成后，成飞集成的总股本将从3.45亿股升至16.18亿股。

公司董事会已经批准了相关重组预案，待国务院国资委、中国证监会等审批后进入执行阶段。在重组刺激下，19日复牌的成飞集成无悬念涨停，收盘报16.67元。